套期保值公式

套期保值利用套保比率，我們即可計算出為現(xiàn)貨做對沖所需要的期貨合約的數(shù)量，其計算公式為：對沖所需股指期貨合約數(shù)量=現(xiàn)貨量÷合約價值;合約價值的計算公式為：股指期貨的合約價值=期貨指數(shù)×合約乘數(shù)。
套期保值比率:套期保值比率是指為了規(guī)避固定收益?zhèn)F(xiàn)貨市場風險，套期保值者在建立交易頭寸時所確定的期貨合約的總價值與所保值的現(xiàn)貨合同總價值之間的比率。確定合適的套期保值比率是減少交叉套期保值風險，達到最佳套期保值效果的關鍵。
套期保值率指的是為達到理想的保值效果，套期保值者在建立交易頭寸時所確定的期貨合約的總值與所保值的現(xiàn)貨合同總價值之同的比率關系。 設現(xiàn)貨市場損失為A，期貨市場獲利為B，則A=8.45%-8.3%，B=（1-8.45%）-（1-8.5%）=0.05%，即A=3B，實現(xiàn)完全套期保值即在現(xiàn)貨市場的損失正好由期貨市場抵補，所以套期保值率應為300%。
套期保值的原理
第一，期貨交易過程中期貨價格與現(xiàn)貨價格盡管變動幅度不會完全一致，但變動的趨勢基本一致。即當特定商品的現(xiàn)貨價格趨于上漲時，其期貨價格也趨于上漲，反之亦然。這是因為期貨市場與現(xiàn)貨市場雖然是兩個各自分開的不同市場，但對于特定的商品來說，其期貨價格與現(xiàn)貨價格主要的影響因素是相同的。這樣，引起現(xiàn)貨市場價格漲跌的因素，也同樣會影響到期貨市場價格同向的漲跌。套期保值者就可以通過在期貨市場上做與現(xiàn)貨市場相反的交易來達到保值的功能，使價格穩(wěn)定在一個目標水平上。 以上就是【套期保值公式】的全部解答，如果想要學習更多知識，歡迎大家前往高頓教育官方網(wǎng)站！