現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)公式

“公式一，現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量÷經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金毛流量 = (經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金一經(jīng)營(yíng)性營(yíng)運(yùn)資產(chǎn)凈增加)÷經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金。公式二，經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量=凈收益+非經(jīng)營(yíng)活動(dòng)稅后凈損失 (減凈收益)+ 折舊、 攤銷+營(yíng)運(yùn)資本凈減少(減凈增加)式中：經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金是經(jīng)營(yíng)凈收益與非付現(xiàn)費(fèi)用之和。 指數(shù)介紹
現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)（Operating Cash Flow to Operating Profit Ratio）現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)是指經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量與經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金的比值。經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金等于經(jīng)營(yíng)凈收益加上各項(xiàng)折舊、減值準(zhǔn)備等非付現(xiàn)費(fèi)用，經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量等于經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金減去應(yīng)收賬款、存貨等經(jīng)營(yíng)性營(yíng)運(yùn)資產(chǎn)凈增加。
現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)是反映企業(yè)現(xiàn)金回收質(zhì)量，衡量風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo),指反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量與企業(yè)經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金（經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金毛流量）的比值。理想的現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)應(yīng)為1。
指數(shù)的計(jì)算
公式一
現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量÷經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金毛流量 = (經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金一經(jīng)營(yíng)性營(yíng)運(yùn)資產(chǎn)凈增加)÷經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金
公式二
：經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量=凈收益+非經(jīng)營(yíng)活動(dòng)稅后凈損失 (減凈收益)+ 折舊、攤銷+營(yíng)運(yùn)資本凈減少(減凈增加)
式中：經(jīng)營(yíng)所得現(xiàn)金是經(jīng)營(yíng)凈收益與非付現(xiàn)費(fèi)用之和。
運(yùn)用公式一 例：某公司2003年度凈利潤(rùn)為1000萬(wàn)元，計(jì)提的各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備共計(jì)400萬(wàn)元，提取的固定資產(chǎn)折舊為300萬(wàn)元，處置固定資產(chǎn)的收益20萬(wàn)元，財(cái)務(wù)費(fèi)用（借款利息）15萬(wàn)元，投資收益24萬(wàn)元，存貨增加30萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目增加38萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目增加52萬(wàn)元。所得稅率為33%。則：
①第1類調(diào)整項(xiàng)目=400+300=700（萬(wàn)元） ②第2類調(diào)整項(xiàng)目=20-15+24=+29（萬(wàn)元） ③第3類調(diào)整項(xiàng)目=30+38-52=16（萬(wàn)元） 　現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)={1000+700－29（1－33%）－16}÷{1000+700－29（1－33%）}=0.99
現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)是反映企業(yè)現(xiàn)金回收質(zhì)量、衡量現(xiàn)金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)。理想的現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)應(yīng)為1，小于1的現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)反映了公司部分收益沒(méi)有取得現(xiàn)金，而是停留在實(shí)物或債權(quán)形態(tài)，而實(shí)物或債權(quán)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)遠(yuǎn)大于現(xiàn)金?，F(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)越小，以實(shí)物或債權(quán)形式存在的收益占總收益的比重越大，收益質(zhì)量越差。 以上就是【現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)公式】的全部解答，如果想要學(xué)習(xí)更多相關(guān)知識(shí)，歡迎大家前往高頓教育官網(wǎng)！